Рыночные риски:
системный подход.
- Главная
- Разное
- Дизайн
- Бизнес и предпринимательство
- Аналитика
- Образование
- Развлечения
- Красота и здоровье
- Финансы
- Государство
- Путешествия
- Спорт
- Недвижимость
- Армия
- Графика
- Культурология
- Еда и кулинария
- Лингвистика
- Английский язык
- Астрономия
- Алгебра
- Биология
- География
- Детские презентации
- Информатика
- История
- Литература
- Маркетинг
- Математика
- Медицина
- Менеджмент
- Музыка
- МХК
- Немецкий язык
- ОБЖ
- Обществознание
- Окружающий мир
- Педагогика
- Русский язык
- Технология
- Физика
- Философия
- Химия
- Шаблоны, картинки для презентаций
- Экология
- Экономика
- Юриспруденция
Рыночные риски: системный подход. презентация
Содержание
- 1. Рыночные риски: системный подход.
- 2. Кудрявцева Мария Формирование Системы управления рисками
- 3. Единая трактовка риска Рыночные риски -
- 4. Единая трактовка риска по вероятностным категориям потерь Кудрявцева Мария
- 5. Единый модельный ряд: Общий
- 6. Оценка совокупного риска. Подход «сверху
- 7. Интеграция в управленческую систему Отчетность
Кудрявцева Мария Формирование Системы управления рисками (СУР) Постановка задачи Разработка методик по отдельным видам рисков Переход к оценке и управлению совокупным риском Введение
Слайд 1Кудрявцева Мария
Член Комитета по управлению рисками НФА
Эксперт Управления анализа рисков
Внешторгбанка
Слайд 2Кудрявцева Мария
Формирование Системы управления рисками (СУР)
Постановка задачи
Разработка методик
по отдельным
видам
рисков
Переход к оценке и
управлению
совокупным
риском
Введение регулярной
отчетности по рискам
Совершенствование
методик по видам
рисков
Приведение методик
по видам рисков
к единой базе
Интеграция оценки
рисков в систему
управления, и в т.ч.:
планирование
ценообразование
оценку
эффективности
Слайд 3Единая трактовка риска
Рыночные риски - риски ухудшения финансового состояния
[ по
анализируемому объекту / позиции ] вследствие
колебаний рыночных показателей (цен, ставок, курсов).
рыночные (колебания цен, ставок, курсов)
Источники риска:
структурные (позиция, подверженная
колебаниям цен, ставок, курсов)
Формы проявления риска:
снижение стоимости
изменение рыночной стоимости позиции
изменение NPV
сокращение ожидаемых доходов / получение убытков
изменение чистого процентного(балансового) дохода
изменение балансовой результата переоценки позиций
колебаний рыночных показателей (цен, ставок, курсов).
рыночные (колебания цен, ставок, курсов)
Источники риска:
структурные (позиция, подверженная
колебаниям цен, ставок, курсов)
Формы проявления риска:
снижение стоимости
изменение рыночной стоимости позиции
изменение NPV
сокращение ожидаемых доходов / получение убытков
изменение чистого процентного(балансового) дохода
изменение балансовой результата переоценки позиций
Кудрявцева Мария
Слайд 5Единый модельный ряд:
Общий принцип единой модели
по формам проявления
риска
по вероятностной категории риска
…
-> обеспечение экономического смысла совокупной
оценки риска как суммы однородных показателей
Индивидуальный подход к портфелям / рынкам
операционная / структурная позиция [банковская книга]
торговый / инвестиционный портфели
торговый / потенциально реализуемый / к погашению
биржевой / внебиржевой рынок
градация по уровню ликвидности инструментов
по вероятностной категории риска
…
-> обеспечение экономического смысла совокупной
оценки риска как суммы однородных показателей
Индивидуальный подход к портфелям / рынкам
операционная / структурная позиция [банковская книга]
торговый / инвестиционный портфели
торговый / потенциально реализуемый / к погашению
биржевой / внебиржевой рынок
градация по уровню ликвидности инструментов
Кудрявцева Мария
Альтернатива -
агрегирование рисков
в форме капитала
Слайд 6Оценка совокупного риска.
Подход «сверху вниз» - анализ корреляций
модельная погрешность
оценки корреляции
различные корреляции по сценариям
Подход «снизу вверх» - разделение позиций
сужение оценки отдельных видов риска
потеря возможных зависимостей
различные корреляции по сценариям
Подход «снизу вверх» - разделение позиций
сужение оценки отдельных видов риска
потеря возможных зависимостей
Кудрявцева Мария
Слайд 7Интеграция в управленческую систему
Отчетность
эффективность специфических максимально точных оценок
по видам рисков
информативность использования стандартных показателей
Планирование
цели по развитию бизнеса, рентабельности и т.п.
ограничения по рискам, лимитам, соотношению риск/доходность и плате за риск
Ценообразование
рыночные условия
себестоимость операций (затратная оценка), в т.ч.:
покрытие операционных расходов
покрытие АХР, налогов и т.п.
плата за риск
обеспечение прибыльности операций
информативность использования стандартных показателей
Планирование
цели по развитию бизнеса, рентабельности и т.п.
ограничения по рискам, лимитам, соотношению риск/доходность и плате за риск
Ценообразование
рыночные условия
себестоимость операций (затратная оценка), в т.ч.:
покрытие операционных расходов
покрытие АХР, налогов и т.п.
плата за риск
обеспечение прибыльности операций
Кудрявцева Мария
Эффективность единого подхода
по видам рисков
